Alpha

De aankondiging van de regering Biden dat bedrijven met hoogwaardige technologie mogelijk handels belemmingen opgelegd zouden kunnen krijgen, deed de markt niet goed. Toen Trump ook nog aangaf dat Taiwan voor haar eigen verdediging zou moeten betalen, schok de technologie sector zich een hoedje en daalden de koersen met gemiddeld 20%. Daar kwam nog bij dat een aantal beleggers ook beginnen te twijfelen of de economie in de US wel sterk blijft. Hierdoor kwam vooral de hele technologie sector in een vrije val. We hadden een grote positie in deze industrie, maar deze werd snel verruild naar de sector huizenbouwers en naar small caps, die beiden ook in een sterke uptrend zitten. We wachten het even af met de technologie,…

In Amerika regent het records op de beurzen. Men blijft klagen dat maar een paar aandelen voor deze all time highs zorgen en veel aandelen achterblijven, maar dat hebben we in de historie wel eerder gezien. The winner takes all en dat zien we ook terug in bepaalde aandelen en indices. Vooral de conductors en andere technologie blijven stijgen. De AI revolutie is gestart en het is nu zaak erbij te zijn. De grote sterke bedrijven kopen de kleine bedrijven op, zodra deze een veelbelovende techniek in handen hebben die iets met AI te maken heeft. Dat is altijd al zoveel geweest, maar het is nu nog veel duidelijker.